Мои Конспекты
Главная | Обратная связь

...

Автомобили
Астрономия
Биология
География
Дом и сад
Другие языки
Другое
Информатика
История
Культура
Литература
Логика
Математика
Медицина
Металлургия
Механика
Образование
Охрана труда
Педагогика
Политика
Право
Психология
Религия
Риторика
Социология
Спорт
Строительство
Технология
Туризм
Физика
Философия
Финансы
Химия
Черчение
Экология
Экономика
Электроника

Затраты по шагам расчета (млн.руб.). Текущие цены





Помощь в ✍️ написании работы
Поможем с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой

 

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

| Вид затрат |Шаг ввода в | Номер шага расчета|

| |эксплуатацию|———————————————————|

| | | 1 | 2 | 3 | 4 |

|——————————————————————————————————————|————————————|————|————|————|————|

|Приобретение лицензий, патентов и др.| 5 | 600| 0| 0| 0|

|(стоимость с НДС) | | | | | |

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Годовая норма амортизации | 20% |

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Приобретение оборудования (стоимость| 5 |4800|7200| 0| 0|

|с НДС) | | | | | |

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Годовая норма амортизации оборудования| 10% |

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Строительно-монтажные работы (с НДС) | 5 |2700|7920|5580|1800|

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Годовая норма амортизации | 10% |

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Прочие затраты (с НДС) | 5 | 975| 300| 150| 75|

|——————————————————————————————————————|————————————————————————————————|

|Годовая норма амортизации | 5% |

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

 

Предполагается, что капитальные затраты производятся в начале соответствующего шага.

При дальнейшем расчете для упрощения расчетных таблиц предполагается, что НДС на постоянные активы включается в балансовую стоимость фондов (и амортизируется).

Исходные данные для расчета потребности в оборотном капитале приводятся в табл.П10.7.

Предполагается, что нормы (в днях) одинаковы для всех шагов расчета.

 

Таблица П10.7

 

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

| Показатели |

|———————————————————————————————————————————————————————————————————————|

| Структура оборотных средств | Нормы |

|———————————————————————————————————| |

| Активы | |

|———————————————————————————————————|———————————————————————————————————|

|Запас материалов |Страховой запас | 15 дней |

| |Периодичность поставок | 30 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Топливо |Страховой запас | 15 дней |

| |Периодичность поставок | 30 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Комплектующие |Страховой запас | 15 дней |

| |Периодичность поставок | 30 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Незавершенное производство |Цикл производства | 10 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Готовая продукция |Периодичность отгрузки | 10 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Дебиторская задолженность |Доля кредитов в выручке | 90% |

| |Задержка платежей | 60 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Авансы поставщикам за услуги |Доля авансов в оплате. | 20% |

| |Срок предоплаты | 15 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Резерв денежных средств |Покрытие потребности | 5 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

| Пассивы (расчеты с кредиторами) | | |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Расчеты за товары, работы и услуги |Задержка платежей | 10 дней |

|———————————————————————————————————|————————————————————————|——————————|

|Расчеты по оплате труда |Число выплат в месяц | 2 дней |

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

 

Ha показатели эффективности ИП - особенно при малом горизонте расчета - существенно влияют ликвидационные затраты и поступления. В данном расчете принято, что ликвидационные затраты и поступления входят в денежный поток от инвестиционной деятельности.

Величина ликвидационных затрат принята равной оборотным пассивам на последнем шаге (так как к этому времени расчет по займам завершен), а ликвидационные поступления равны сумме:

- запасов материалов, комплектующих и т.д. на последнем шаге;

- дебиторской задолженности на последнем шаге;

- запасов готовой продукции на последнем шаге;

- остаточной стоимости основных средств на конец последнего шага.

 

Исходные данные для построения денежного потока от финансовой деятельности

 

При оценке эффективности участия в проекте собственного капитала предусматривается объем собственных средств, равный 9075 млн.руб. (немного больше 28% суммарных капитальных затрат), полностью вкладываемый в начале шага 1. Ha оставшуюся сумму планируется взятие займа, рублевого или валютного, под реальную ставку (см. разд.П1.2 Приложения 1 и П9.2 Приложения 9), равную 12% годовых.

Соответствующая ей номинальная процентная ставка:

- при расчете в текущих ценах совпадает с реальной;

- при расчете в прогнозных ценах определяется по формуле (П1.4a).

Поступления заемных средств предполагаются в начале соответствующих шагов. График погашения основного долга - гибкий, предусматривающий получение траншей займа в размере, минимально необходимом для финансовой реализуемости проекта и максимально быстрого возврата долга. Возврат основного долга предполагается в конце соответствующих шагов. Проценты начисляются ежеквартально и выплачиваются в конце квартала, за исключением первого года (шагов от 1 до 4). Проценты, начисляемые в течение первого года, не выплачиваются, а капитализируются.

 

Доверь свою работу ✍️ кандидату наук!
Поможем с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой



Поиск по сайту:







©2015-2020 mykonspekts.ru Все права принадлежат авторам размещенных материалов.